Trên sàn giao dịch chứng khoán phái sinh, thế cân bằng của thị trường chứng khoán bị phá vỡ bởi vì bên bán sau một thời gian dài tích lũy vốn đã bắt đầu tháo chạy bỏ cuộc. Theo thống kê thì các nhà đầu tư xếp vào nhóm mua hàng lớn mạnh nhất trong năm qua. Mặc dù các dòng cổ phiếu ngân hàng đang có xu hướng yếu dần, khối lượng giao dịch cũng thấp hơn rất nhiều nhưng dòng tiền vẫn đổ vào đây. Chi tiết về chứng khoán phái sinh hiện nay sẽ được chúng tôi giới thiệu dưới bài viết để khán giả và các nhà đầu tư tham khảo.
Động lực từ khối nhà đầu tư cá nhân
Bất chấp lực bán ròng của nhà đầu tư nước ngoài và những lo ngại về kết quả kinh doanh quý III không thuận lợi; trong tuần qua, thanh khoản và điểm số trên thị trường cơ sở liên tục được cải thiện. Theo thống kê của HSC, nhà đầu tư cá nhân là nhóm mua ròng mạnh nhất trong 1 năm qua; riêng tháng 9/2021 mua ròng gần 1.000 tỷ đồng.
Có thể diễn giải rằng, động lực tăng trưởng của thị trường tới từ nhóm nhà đầu tư cá nhân. Trong khi khẩu vị của quỹ đầu tư là các cổ phiếu blue-chips với tỷ trọng lớn trong rổ VN30; thì nhà đầu tư cá nhân lại chuộng giao dịch ở các cổ phiếu vốn hóa vừa và nhỏ; với mức biến động giá cao và không có tác động đến chỉ số cơ sở của hợp đồng phái sinh. Do vậy, khi dòng tiền nhà đầu tư cá nhân còn chi phối, VN30F1M có thể mất khoảng thời gian dài để lấy lại đà hưng phấn.
VN30F1M có xu hướng vượt nền tích lũy
![VN30F1M có xu hướng vượt nền tích lũy](https://onairx.com/wp-content/uploads/2021/11/4.6.jpg)
Dù các cổ phiếu ngân hàng duy trì xu hướng yếu và khối lượng giao dịch thấp; nhưng dòng tiền dẫn sóng nhanh chóng tìm được các cổ phiếu dẫn dắt khác. Chẳng hạn, từ HPG và REE, bên mua luân chuyển sang FPT, MSN và SAB. Trong những phút giao dịch cuối cùng của tuần qua; VN30 đã chớm vượt qua vùng nền tích lũy kéo dài trong 1 tháng trước.
Bên bán sau khoảng thời gian dài tích lũy vị thế (với lượng hợp đồng giữ qua đêm cao; và độ chênh có lúc âm tới 10 điểm) đã bắt đầu có dấu hiệu bỏ cuộc. Theo phân tích kỹ thuật, trên đồ thị giờ, nên tăng vượt cản dứt khoát và đi kèm với khối lượng giao dịch đạt 50.000 hợp đồng. Đây có thể là báo hiệu thế cân bằng của thị trường đã dần bị phá vỡ.
Chiến lược giao dịch: Bám theo đà tăng
Mọi xu hướng đều bắt đầu từ nền giá. Mẫu hình giá càng chặt, độ tích lũy sẽ càng cao và tạo động lượng cho đà tăng ổn định ít rung lắc. Đà tăng lần này xuất phát từ mẫu hình tam giác cân bằng với biên độ lớn và do đó sự biến động mạnh trong ngắn hạn là điều khó tránh khỏi.
Vì vậy, đối với chiến lược giao dịch ngắn hạn; nhà đầu tư nên bình tĩnh chờ đợi mức giá điều chỉnh về vùng hỗ trợ 1.460 điểm để mở lệnh mua; cắt lỗ nếu giá vi phạm ngưỡng 1.440 điểm và canh chốt lời khi giá tiệm cận vùng kháng cự nền giá cũ là 1.490 – 1.500 điểm.
Đối với tầm nhìn trung và dài hạn, giá VN30F1M đã dần chuyển sang xu hướng tăng yếu; với chỉ báo ADX của khung đồ thị giờ vượt qua mốc 25 điểm. Điểm còn thiếu lúc này là sự xác nhận của khối lượng giao dịch và một vùng giá hấp dẫn để giải ngân mới. Áp dụng cho chiến lược giao dịch theo xu hướng; thăm dò lệnh mua quanh các ngưỡng hỗ trợ 1.460 điểm và tăng tỷ trọng khi giá vượt qua ngưỡng 1.510 điểm.
![Chiến lược giao dịch: Bám theo đà tăng](https://onairx.com/wp-content/uploads/2021/11/4.5.jpg)
Tình hình một số loại chứng khoán
Chứng khoán Rồng Việt (VDSC)
VN30-Index tiếp tục hành trình đi lên bất chấp vùng cản 1.470 điểm; nhưng dòng tiền vẫn chưa thực sự mạnh mẽ và chỉ tập ở một số cổ phiếu. Dự kiến, chỉ số sẽ tiếp tục theo quán tính tăng trong phiên giao dịch tiếp theo. Đối với HĐ VN30F2110, đã bật tăng nhanh khi gần kết thúc phiên; có thể HĐ này sẽ lùi bước nhưng nhìn chung vẫn theo hướng tăng.
HĐ VN30F2110 sẽ có nhịp lùi bước nhẹ về vùng 1.468- 1.470; nhưng nhìn chung HĐ này vẫn theo hướng tăng. Do vậy, nhà đầu tư có thể xem xét vị thế Mua (Long) tại vùng 1.468 – 1.470; cắt lỗ dưới mức 1.463 và chốt lời kỳ vọng tại vùng 1.485.
Chứng khoán Yuanta Việt Nam (FSC)
VN30F2110 phá vỡ vùng đi ngang và đang hình thành xu hướng tăng ngắn hạn theo đường kênh giá tăng. Giá kỳ vọng sẽ hướng lên mức 1.484 điểm. Chỉ báo RSI và MACD cho tín hiệu tăng và đà tăng vẫn chưa có dấu hiệu chấm dứt trong các phiên đầu tuần.
Trong các phiên đầu tuần, VN30F210 khả năng sẽ đi lên với nhịp tăng; giảm đang xen với vùng 1.468 – 1.470 điểm đang là hỗ trợ gần nhất.
Chiến lược Mua (Long) được mở ra ở nhịp điều chỉnh kỹ thuật về vùng 1.468 – 1.470 điểm; dừng lỗ 1.466 điểm và chốt lời ở các mức 1.480 – 1.484 điểm.
Chứng khoán BIDV (BSC)
Các HĐTL đều tăng theo chỉ số cơ sở. Nhà đầu tư có thể cân nhắc những nhịp canh Mua (Long) cho các hợp đồng ngắn hạn.